编译/Nick

文章来源/blockdata

2022年1月，我们通过讨论加密货币服务提供商、托管人及其客户，对加密货币托管的前景进行了概述。在本简报中，我们将确定这些托管人的主要服务客户以及这些提供商如何为其客户服务。

加密托管服务提供商有哪些类型，他们的客户是谁？

加密托管提供商是专门从事安全存储加密货币的公司，这些公司很重要。虽然这些加密货币托管人提供的服务（数字资产的安全存储）是相同的，但提供商之间存在一些差异。这些差异取决于他们所保障的资产类型，以及他们是否受到监管。这些托管人的客户也有不同的要求；有些人可能想自己管理数字资产，而另一些人则希望获得合格托管人的帮助。合格托管人是一种被监管机构批准代表客户持有资产的机构，这些公司通常同时提供直接托管和自我托管服务。

我们在各个细分市场发现了 100 多家加密货币托管服务提供商。根据托管的总资产价值，比较突出的是Coinbase、BitGo、Fireblocks、Ledger和Matrixport。

我们将这些数字资产托管提供商分为 6 类。

零售托管提供商：这些公司构建自己的托管解决方案，并将其直接零售给最终用户，确保客户信息的安全。他们还保护高净值个人 (HNI) 的加密钱包。例如Casa、Nuri和Lykke。

使用内部托管技术的机构和零售服务：这些公司使用内部技术为银行和个人投资者提供托管服务。机构和零售服务提供商提供私钥钱包，用于客户的加密货币账户的自我托管。例如Gemini、Binance和Coinhouse。

零售服务：这些公司通过允许零售客户购买和存储数字资产来为零售客户提供托管服务。例如PayPal、 Revolut 和Block。

使用第三方托管技术的机构服务：这些公司希望代表其客户存储数字资产。然而，由于缺乏内部专业知识，他们利用外部供应商来推出自己的托管技术。例如BNY Mellon、Komainu和BBVA。

托管技术提供商：这些公司作为数字资产托管的基础设施服务提供商，通过为托管人提供灵活的环境来满足其业务需求，提供软件和硬件基础设施来存储私钥。他们的主要客户包括企业机构、交易所、金融服务公司、经纪公司和交易柜台。例如Fireblocks、Metaco和Taurus。

机构托管人：这些公司构建数字托管解决方案，主要提供给对冲基金、家族办公室、捐赠基金、交易所交易基金 (ETF)、养老基金、资产管理公司、养老基金和主权财富基金等机构。例如Anchorage Digital、BitGo和Hex Trust。

为了便于参考，我们根据客户的需求对这些公司进行了分类：机构、交易所、零售投资者、零售银行、经纪人和基金。